بررسی سیگنال‌های آنچین برای تشخیص کف چرخه بازار بیت‌کوین

●●● وضعیت فعلی شاخص NUPL

شاخص NUPL که میزان سود و زیان تحقق‌نیافته سرمایه‌گذاران را نشان می‌دهد، دوباره به محدوده‌ای حساس رسیده است.

🔹 مقادیر فعلی:

▫️ NUPL: ۰.۱۵۸
▫️ EMA30: ۰.۱۵۵
▫️ EMA100: ۰.۲۱۵
▫️ وضعیت: نزدیک به منطقه حساس


🔹 سیگنال‌های تکنیکال:

▫️ EMA30 از ۲ ژوئن به زیر EMA100 رفته
▫️ کاهش مومنتوم بازار
▫️ عدم تأیید سیگنال کف قطعی
▫️ نیاز به رصد سطح صفر


●●● الگوهای چرخه‌های گذشته

در چهار چرخه گذشته، هر زمان EMA100 شاخص NUPL به زیر صفر رسیده، بیت‌کوین کف چرخه خود را ثبت کرده است.

🔹 کف‌های تاریخی:

▫️ سال ۲۰۱: بیت‌کوین ۲ دلار، NUPL -۰.۵۸
▫️ سال ۲۰۱۵: بیت‌کوین ۱۸۲ دلار، NUPL -۰.۲۲
▫️ سال ۲۰۱۸: بیت‌کوین ۳,۲۰۶ دلار، NUPL -۰.۱۵
▫️ سال ۲۰۲۲: بیت‌کوین ۱۵,۷۹۲ دلار، NUPL -۰.۱۴


🔹 روند بلوغ بازار:

▫️ عمق منفی NUPL در هر چرخه کمتر شده
▫️ نشان‌دهنده بلوغ بیشتر بازار
▫️ کاهش نوسانات شدید
▫️ تثبیت تدریجی قیمت‌ها


●●● وضعیت چرخه فعلی

در چرخه فعلی، EMA100 هنوز مثبت است و دو سناریو وجود دارد.

🔹 سناریوی اول:

▫️ EMA100 به زیر صفر می‌رود
▫️ الگوی تاریخی تکرار می‌شود
▫️ کف‌سازی با سیگنال سنتی
▫️ احتمال وقوع: ۵۰٪


🔹 سناریوی دوم:

▫️ EMA100 مثبت می‌ماند
▫️ اولین کف بدون سیگنال تاریخی
▫️ نشان‌دهنده تغییر ساختار بازار
▫️ احتمال وقوع: ۵۰٪


●●● سطوح کلیدی برای رصد

🔹 سطح EMA100:

▫️ سطح فعلی: ۰.۲۱۵
▫️ سطح بحرانی: صفر
▫️ فاصله تا سطح بحرانی: ۰.۲۱۵
▫️ زمان: هفته‌های آینده


🔹 نشانه‌های هشدار:

▫️ عبور EMA30 به زیر EMA100
▫️ نزدیک شدن به سطح صفر
▫️ کاهش مومنتوم
▫️ نیاز به تأیید بیشتر


●●● تفسیر داده‌ها

🔹 نکات مهم:

▫️ بازار در منطقه حساس قرار دارد
▫️ هنوز سیگنال قطعی کف صادر نشده
▫️ کاهش عمق NUPL نشان‌دهنده بلوغ بازار
▫️ هر چرخه کف بالاتر و NUPL کمتر


🔹 عوامل تأثیرگذار:

▫️ پذیرش نهادی بیت‌کوین
▫️ ورود ETFها
▫️ بلوغ بازار
▫️ کاهش نوسانات